Resumo:
A pergunta de pesquisa deste artigo é: “o uso de redes polinomiais GMDH é suficientemente capaz de demonstrar previsibilidade do retorno mensal dos índices dos países pertencentes ao BRIC´s e aos países pertencentes ao G4?”. Para responder esta pergunta, estabeleceu-se o seguinte objetivo: comparar a previsibilidade do mercado de capitais dos países pertencentes ao BRIC´s (Brasil, Rússia, Índia e China) e as quatro maiores economias do mundo atual (EUA, Japão, Alemanha e Reino Unido), através do uso de redes neurais Group Method of Data Handling (GMDH) em uma aproximação indutiva do retorno mensal, na forma logaritma, dos índices mais representativos destes países. Para atender este objetivo, inicialmente, foi realizada uma revisão teórica sobre o tema de redes neurais polinimiais, em especial destaque as do tipo GMDH e após, procurou-se a desmistificação do conceito de redes neurais, prejudicada pelo efeito “caixa preta” que impede o conhecimento dos métodos de processamento e decisão de uma rede neural, bem como seus efeitos. Os resultados das modelagens identificadas nas redes demonstram uma maior previsibilidade para o mercado brasileiro. |
